K33 vill ta in 135m för att köpa Bitcoin

K33 AB (publ) (”K33” eller ”Bolaget”) har idag ingått investeringsavtal med sina aktieägare Klein Group, genom Aurora 3 AS, Middelborg Invest AS, Tigergutt Invest AS och Modiola AS (”Investerarna”) och därigenom säkrat finansiering om totalt 60 miljoner SEK för Bolagets Bitcoin Treasury-strategi.

Bakgrund och motiv

Bolaget har idag ingått investeringsavtal med Investerarna och därmed säkrat finansiering om totalt 60 miljoner SEK för Bolagets nya Bitcoin Treasury-strategi. Nettolikviden kommer i sin helhet att användas för förvärv av Bitcoin i syfte att etablera strategin.– Lanseringen av vår Bitcoin Treasury-strategi markerar en viktig milstolpe för K33 och är ett stort steg framåt i vår övergripande strategi. Vi är övertygade om att Bitcoin kommer att bli en central komponent i det globala finansiella systemet. Jag ser fram emot att påbörja uppbyggnaden av en stark balansräkning baserad på Bitcoin – inte bara som en övertygad investering, utan framför allt som en strategisk möjliggörare för K33 som ledande kryptovalutamäklare, kommenterar Torbjørn Bull Jenssen, VD för K33.För mer information om Bolagets Bitcoin Treasury-strategi hänvisas till separat pressmeddelande publicerat idag.

Finansieringen

Finansieringen säkerställs genom riktade nyemissioner av aktier och teckningsoptioner (”Optionerna”) om totalt 15 miljoner SEK (”Nyemissionerna”) samt genom upptagande av konvertibla lån om totalt 45 miljoner SEK (”Konvertiblerna”). För varje (1) ny aktie som emitteras vid konvertering av Konvertiblerna före den 15 mars 2026, ska Bolaget vederlagsfritt överlåta en (1) ytterligare teckningsoption till Investeraren (”Ytterligare Optioner”). Genom Optionerna och de Ytterligare Optionerna kan Bolaget erhålla ytterligare finansiering om upp till 75 miljoner SEK.

Nyemissionerna

Styrelsen i K33 har, med stöd av bemyndigande från årsstämman den 28 juni 2024, beslutat om riktad nyemission om upp till 150 560 083 aktier samt upp till 301 120 166 teckningsoptioner till Klein Group genom Aurora 3 AS, Tigergutt Invest AS och Modiola AS. Teckningskursen uppgår till 0,050 SEK per aktie, vilket motsvarar den volymvägda genomsnittliga aktiekursen på Nasdaq First North Growth Market den 27 maj 2025.Styrelsen har därutöver beslutat om riktad emission av upp till 451 680 249 Ytterligare Optioner till Bolaget för vidare överlåtelse till nämnda investerare i samband med konvertering av Konvertiblerna. Optionerna och de Ytterligare Optionerna emitteras utan kostnad.Eftersom Middelborg Invest AS kontrolleras av styrelseledamoten Kristian Lundkvist, kommer styrelsen att kalla till en extra bolagsstämma för beslut om motsvarande riktad nyemission till Middelborg Invest AS samt godkännande av överlåtelse av Ytterligare Optioner vid konvertering. Kallelse till stämman sker genom separat pressmeddelande.Varje (1) Option berättigar till teckning av en (1) aktie den 25 juni 2025 och därefter den 15:e i sista kalendermånaden varje kvartal, med start den 15 september 2025 och slut den 15 juni 2026, till teckningskurs om 0,050 SEK per aktie.Nyemissionerna beräknas inbringa cirka 15 miljoner SEK till Bolaget efter transaktionskostnader. Vid fullt utnyttjande av samtliga Optioner tillkommer cirka 30 miljoner SEK i ytterligare kapital.

Konvertiblerna

De Konvertibla Lånen om 45 miljoner SEK är räntefria och ska betalas ut till Bolaget senast den 15:e i sista kalendermånaden varje kvartal i sex delbetalningar med start den 15 september 2025 och slut den 15 november 2026. Lånen förfaller till betalning den 30 juni 2028 men kan återbetalas av Bolaget från och med den 15 juni 2027 till 110 procent av nominellt belopp.Hela eller delar av de Konvertibla Lånen kan konverteras till nya aktier i Bolaget på begäran av Investerarna den 15:e i sista kalendermånaden varje kvartal från och med den 15 september 2025 till och med den 15 juni 2028, till en teckningskurs om 0,050 SEK per aktie.Vid konvertering före den 15 mars 2026 överlåts en (1) Ytterligare Option kostnadsfritt per konverterad aktie. Varje (1) Ytterligare Option berättigar till teckning av en (1) aktie fram till och med den 15 juni 2026, till en teckningskurs om 0,050 SEK per aktie. Vid fullt utnyttjande tillförs Bolaget ytterligare cirka 45 miljoner SEK.Konvertering av Konvertiblerna kan komma att kräva beslut från bolagsstämma om styrelsen saknar tillräckligt emissionsbemyndigande eller utrymme i bolagsordningen.

Avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt

Styrelsen har noggrant övervägt möjligheten till kapitalanskaffning genom exempelvis företrädesemission men bedömt att den nu aktuella strukturen är i Bolagets och aktieägarnas bästa intresse, bl.a. med hänsyn till:

• snabbare genomförande,
• lägre kostnader jämfört med en företrädesemission,
• förbättrad möjlighet att snabbt etablera strategin och ta tillvara investeringsmöjligheter.

Vidare hade en företrädesemission sannolikt krävt betydande garantikonsortium med ytterligare kostnader och potentiell utspädning. En sådan emission hade också behövt genomföras till en större rabatt än nuvarande upplägg.Styrelsen anser därmed att skälen för avvikelse från företrädesrätten väger tyngre än skälen för huvudregeln.Skälet till att vissa befintliga aktieägare deltar i emissionerna är att de visat intresse för ett långsiktigt ägande, vilket styrelsen bedömer skapa stabilitet och gynnsamma förutsättningar för tillväxt.Teckningskursen har fastställts genom förhandlingar på armlängds avstånd med hänsyn till Bolagets finansieringsbehov, alternativa finansieringskostnader och bedömt marknadsintresse. Styrelsen anser att kursnivåerna motsvarar marknadsvillkor.

Aktiekapital, antal aktier och utspädning

Efter den riktade emissionen till Klein Group m.fl. ökar antalet aktier med 150 560 083 och aktiekapitalet med cirka 549 352 SEK, motsvarande en utspädning om cirka 1,2 procent.Om extra bolagsstämma beslutar om motsvarande emission till Middelborg Invest AS, ökar aktiekapitalet med ytterligare 549 352 SEK och utspädningen med cirka 1,2 procent.

Vid full konvertering av Konvertiblerna samt fullt utnyttjande av samtliga Optioner och Ytterligare Optioner, ökar antalet aktier med 2 408 961 330 och aktiekapitalet med cirka 8 789 634 SEK, motsvarande en total utspädning om cirka 16,5 procent.

För ytterligare information, vänligen kontakta:
Torbjørn Bull Jenssen, VD, K33 AB (publ)
E-post: ir@k33.com